Dovresti investire in fondi di indice di mercato?

Che cosa significa quando senti consigli su investire in un ampio indice di mercato? Dovresti investire in grandi fondi di indice di mercato?

I fondi di indice hanno guadagnato popolarità negli ultimi anni e sono diventati la scelta preferita nella comunità degli investimenti generali. Infatti, un ampio fondo di indici di mercato, Vanguard Total Stock Market Index (VTSMX) è il più grande fondo comune nel mondo, misurato in base alle attività gestite.

I grandi fondi di indice di mercato hanno vantaggi concreti per gli investitori, ma non sempre utilizzati correttamente. Ecco cosa sapere sui fondi di indice di mercato più ampio prima di investire:

Cosa sono i fondi dell'indice di mercato?

Proprio come dice il termine, i grandi fondi di indice di mercato investono in un grande segmento del mercato investabile, spesso targeting alcuni titoli, ad esempio titoli o obbligazioni. Quelli che offrono la più ampia esposizione sul mercato agli investitori sono spesso chiamati fondi totali del mercato.

Ad esempio, un fondo comune di investimento o un fondo di borsa (ETF) che tiene traccia dell'indice S & P 500 è un fondo di indici broadly diversificato, ma più spesso l'indice generale del mercato indica un fondo con un'esposizione più ampia di che - un fondo che investisse in un indice più ampio, come Wilshire 5000 o Russell 3000. Le partecipazioni di Wilshire 5000 e Russell 3000 comprendono la maggior parte delle aziende azionarie statunitensi in borsa in borsa, per cui il "totale mercato "è di solito incluso nel nome del fondo.

I grandi fondi di indice di mercato che investono in obbligazioni seguono spesso l'indice americano Aggregate Bond di Barclay, che consta di circa 17.000 obbligazioni, da cui il nome "indice obbligazionario totale" per quei fondi indice che lo tracciano .

Vantaggi di Broad Market Index Funds

I grandi fondi di indice di mercato hanno gli stessi vantaggi che ogni fondo indice offre e poi alcuni.

Ecco i vantaggi principali per gli investitori:

Spese basse:

• Come la maggior parte degli altri fondi di indice, i fondi di indice di mercato hanno spesso rapporti di spesa inferiori a 0,20 per cento, che è di soli $ 20 per ogni $ 10.000 investito. Le spese basse contribuiscono a aumentare i rendimenti, soprattutto nel lungo periodo, poiché meno tasse sono uguali a più denaro investito per crescere e comporre nel tempo. Fatturato basso:
• Un motivo principale per le basse spese dei fondi indice è che le aziende non vengono vendute e sostituite ad un tasso elevato. Questa sostituzione di sicurezza è denominata fatturato, che può essere descritta come la percentuale delle partecipazioni del fondo che sono state sostituite con un investimento diverso (o "girato") durante l'anno precedente. Molti fondi gestiti in modo attivo (fondi non indici) possono avere un fatturato superiore al 50 percento, mentre i fondi indicizzati hanno solitamente un fatturato inferiore al 5 percento. Efficienza fiscale:
• Un risultato diretto di basso turnover è una riduzione delle tasse passate all'investitore. Quando i fondi comuni di vendita vendono titoli ad un prezzo superiore al prezzo di acquisto, produce una tassa di capital gain, che viene poi passata agli investitori sotto forma di "distribuzioni di plusvalenze. "Se detiene un fondo azionario in un conto imponibile, pagherai le tasse su queste distribuzioni. Pertanto, supponendo che ti piacerebbe ridurre al minimo le tasse, vorrai un fondo efficiente in materia fiscale, ad esempio un fondo di indice di mercato più ampio. Diversificazione più ampia:
• La maggior parte dei fondi dell'indice sono diversificati, il che significa che investono in un gran numero di titoli. Tuttavia, gli ampi fondi di indice di mercato offrono una maggiore diversità, il che significa che investono in un gran numero di titoli che il fondo indice medio. Ad esempio, molti fondi dell'indice di borsa investono in più di 3 000 azioni, mentre un fondo di indice S & P 500 investe in circa 500 titoli. Gestione passiva:
• Come altri fondi di indice, i fondi di indice di mercato più ampi vengono gestiti in maniera passiva, il che significa che il gestore non sta tentando di battere l'indice di riferimento; invece stanno tentando di tenere traccia delle prestazioni del benchmark. Questo è un vantaggio perché rimuove il rischio che il gestore prenderà decisioni scarse, di solito basate su emozioni umane, come l'avidità e la paura, che possono pregiudicare il giudizio. In parole diverse, i fondi indice rimuovere il rischio gestore dall'investimento. Efficienza fiscale:
• Un risultato diretto di basso turnover è una riduzione delle tasse passate all'investitore. Quando i fondi comuni di vendita vendono titoli ad un prezzo superiore al prezzo di acquisto, produce una tassa di capital gain, che viene poi passata agli investitori sotto forma di "distribuzioni di plusvalenze. "Se detiene un fondo azionario in un conto imponibile, pagherai le tasse su queste distribuzioni. Pertanto, supponendo che ti piacerebbe ridurre al minimo le tasse, vorrai un fondo efficace come VTSMX. I semplici fondi di indice di mercato hanno gli stessi vantaggi di altri fondi indice, ma il vantaggio di diversificazione è maggiore.

Indice di Borsa Totale vs S & P 500 Index

Un buon modo per determinare se i fondi di indice di mercato più ampia sono una scelta intelligente per l'investimento è di esaminare le differenze tra i fondi totali del mercato azionario rispetto ai fondi dell'indice S & P 500.

I fondi totali dei titoli di borsa tipicamente seguono la performance dell'Indice Wilshire 5000 dell'Indice Russell 3000. Questi ampi indici di mercato coprono l'intera gamma di capitalizzazione, che comprendono azioni di grandi capite, titoli di capitale e titoli di piccola taglia. Tuttavia, un fondo di indice S & P 500 includerà solo gli stock di grandi capsule e eventualmente alcuni titoli a metà cap. Ciò rende i fondi dell'indice del mercato azionario più diversificati rispetto ai fondi dell'indice S & P 500.

Un aspetto importante dei fondi dell'indice dei titoli azionari da tenere a mente è che in genere traccia un indice "ponderato", il che significa che più alto è il cappio di mercato, maggiore è il "peso" o l'esposizione a il titolo nell'indice.Pertanto, un fondo di indice azionario può essere pesantemente ponderato nei confronti di azioni di grandi capite, rendendo le prestazioni simili a un fondo di indice S & P 500.

Detto questo, gli investitori possono aspettarsi che le prestazioni a lungo termine siano leggermente più alte con un fondo di indice azionario, perché anche una piccola quantità di azioni a medio e piccolo capitale può contribuire a migliorare le prestazioni (basata su medie storiche che prevederebbero

Alcune precauzioni con l'utilizzo di fondi di indice di mercato più ampio

Ancora una volta, usando un fondo di indice azionario completo, gli investitori dovrebbero tenere a mente che l'esposizione a medio e piccoli

Per esempio, se un investitore ha voluto mantenere un'assegnazione del portafoglio del 20 per cento a un portafoglio, se l'investitore decide di mantenere fondi a medio e piccolo cap. dovrebbero essere consapevoli del fatto che il loro fondo di indice azionario di borsa già detiene titoli di piccola taglia e adeguare di conseguenza l'allocazione dei fondi di piccolo capitale.

Anche se i fondi di indice di mercato sono ben diversificati, potrebbe non essere sufficientemente di versatile per soddisfare le esigenze della maggior parte degli investitori, che necessitano di un mix di asset (ad es. e. stock, obbligazioni e liquidità), nonché diverse esposizioni regionali (es. U. S. e scorte internazionali).

Se usato correttamente, i fondi di indice di mercato più ampio possono essere uno strumento di investimento intelligente per quasi tutti gli investitori.