Imparare a confrontare le pensioni di rendita pensioni

Come si sceglie di ricevere la pensione è una grande decisione. Non puoi cambiare idea, e la tua scelta influirà sul tuo livello di sicurezza per la pensione per il resto della tua vita. Se la tua azienda offre opzioni, devi valutare attentamente i pro ei contro di prendere una somma forfettaria rispetto a ricevere una distribuzione di rendita prima di prendere questa decisione permanente.

Alcune aziende richiedono di prendere il tuo piano pensionistico sotto forma di vincita di rendita; pagamenti essenzialmente mensili per la tua vita.

Sempre più aziende ti offrono la possibilità di prendere la tua pensione come una distribuzione imponibile anziché un versamento di rendita. Oppure, in alcuni casi, è possibile farne parte come una rendita e parte come somma forfettaria. Di seguito sono riportati gli elementi da considerare e un esempio di come effettuare i calcoli per confrontare le opzioni.

I pro ei contro della distribuzione di somma lump

La maggior parte delle persone ama l'idea di prendere una somma forfettaria. Ecco perché:

• accedere al denaro per fare come ti piace.
• Se correttamente gestito, potrebbe essere in grado di generare la stessa quantità di reddito che l'annuità fornirà e mantenere il controllo del principale per passare insieme agli eredi.

Ma molte persone non considerano i rischi di prendere la somma forfettaria. Qui sono:

• Avere accesso ad una somma forfettaria di denaro rende facile spendere troppo in fretta.
• Se il denaro è gestito in modo improprio, investito male, o i mercati non fanno bene nei primi dieci anni di pensionamento, potresti perdere di soldi.

I pro ei contro di una rendita

Una rendita con un tasso di pagamento decente ha alcuni vantaggi significativi come:

• Reddito garantito per la vita. Non puoi sopravvivere al reddito.
• Nessuna decisione di investimento o responsabilità.

I compiti per prendere l'offerta di rendita sono:

• Se hai una pensione di grandi dimensioni, una parte della tua garanzia futura per la pensione è basata sulla stabilità finanziaria del tuo ex datore di lavoro. I vantaggi potrebbero essere significativamente ridotti se non gestiscono correttamente il loro fondo pensioni. Tuttavia, con la maggior parte delle pensioni, una parte della rendita pensione è assicurata dalla PBGC (Pension Benefit Guarantee Corporation).
• Un importo mensile fisso non rispetta l'inflazione. (Alcuni benefici pensionistici hanno un aggiustamento dei costi di vita incorporati, ma la maggior parte non lo fa).

Una volta capito i pro ei contro, devi considerare il potenziale tasso di rendimento di ciascuna scelta e confrontarlo con i rischi .

Sotto è un esempio. I numeri sono da un vero pensionato che stava cercando di decidere se dovesse prendere una somma forfettaria o una distribuzione di rendita.

Esempio: somma forfetaria o distribuzione pensionistica di rendita

Supponiamo che Joe sia l'età di 62 anni, in pensione, e ha le seguenti opzioni su come raccoglie la sua pensione.

• 100% annuità congiunta e sopravvissuta:
• $ 1, 931 al mese 50% annuità congiunta e sopravvissuta:
• $ 2, 078 al mese > Life annuity con 10 anni certi: $ 2, 182 al mese
• Distribuzione unica di somma forfettaria: $ 347, 767 da ricondurre alla sua IRA
• Spiegazione delle scelte di rendita pensiona Se Joe sceglie l'opzione

life annuity

, riceverà $ 2, 250 per tutto il tempo che vive. Il beneficio mensile si arresta quando muore, quindi se vive solo un anno, non saranno pagati ulteriori fondi. Se è sposato, il coniuge non riceverà un beneficio sopravvissuto. Se Joe sceglie l'opzione 50% di annuità congiunta e sopravvissuta

, riceverà $ 2 078 al mese, e alla sua morte il coniuge riceverà $ 1 039 al mese finché vive. Se Joe sceglie l'opzione 100% congiunto e sopravvissuto

, lui e suo coniuge riceveranno $ 1, 931 al mese, a condizione che uno di loro sia ancora vivo. In questo scenario, Joe sta prendendo $ 319 meno al mese in modo che il suo coniuge continuerà ad avere un notevole beneficio alla sua morte. Pensate a quello $ 319 / month come l'assicurazione sulla vita di acquisto. Come queste scelte di rendita pensiona confrontano a prendere una distribuzione di somma forfettaria Per rispondere a questo, Joe deve calcolare il tasso interno di rendimento dell'annualità e confrontarlo con il tasso interno di rendimento atteso sugli investimenti che avrebbe fatto se ha preso la distribuzione di somma forfettaria.

Per calcolare il tasso di rendimento interno della scelta di pensione a rendita individuale, Joe dovrebbe considerare alcune opzioni di aspettativa di vita. Innanzitutto, utilizzi un valore attuale di $ 347,776, pagamenti mensili di $ 2, 250 ogni mese per venti anni, e niente di più alla fine.

Ciò equivale a un tasso di ritorno interno del 4,76%. Quindi utilizzare gli stessi numeri, con pagamenti per venticinque anni. Ciò equivale a poco più di un tasso di rendimento interno del 6%, e ottenere Joe all'età di 87 anni, che è una stima di speranza di vita ragionevole da utilizzare.

Per l'opzione 100% annuità congiunta e sopravvissuta, e una vincita di 25 anni, il tasso di rendimento è del 4, 49%. Se la moglie di Joe è più giovane e si è verificata una vincita di trentennale, il suo ritorno al 5. 29%.

Se Joe prende una distribuzione imponibile, riceverà 347 dollari, 767. Può quindi scegliere di investire questi fondi per quanto desidera. Se segue un disciplinato insieme di regole di recesso, può essere in grado di creare un flusso di reddito del 5% l'anno, ha la capacità di aumentare questo reddito ogni anno per contribuire a compensare gli effetti dell'inflazione e mantenere il controllo del suo principale; tuttavia, avrebbe bisogno di seguire una strategia di investimento coerente per un lungo periodo di tempo per realizzarlo, e - naturalmente - non ci sono garanzie che funzionerebbe in tutte le condizioni del mercato. Se funziona, ecco il reddito che Joe potrebbe aspettarsi:

347 dollari, 767 x. 05 (5%) = $ 17, 388 / anno inizialmente, o $ 1, 449 al mese, con un aumento previsto ogni anno per contribuire a compensare gli effetti dell'inflazione. (Con il tempo di Joe raggiunge 82, se gli investimenti sono in grado di sostenere un aumento del 2% all'anno, le sue distribuzioni aumenterebbero a $ 2, 239 al mese.)

Utilizzando un valore attuale di 347 dollari, 767, pagamenti mensili di $ 1, 449 che aumentano ogni anno del 2% all'anno e la sola speranza di vita di Joe di circa 20 anni e un valore futuro di $ 347,776, ciò equivarrebbe ad un tasso di rendimento interno di circa il 6,5%. Questo tasso di rendimento sta assumendo che i fondi siano gestiti in modo appropriato, fornendo così le distribuzioni adeguate all'inflazione mantenendone il capitale.

Confrontando l'annuità pensionistica alla distribuzione di somma forfettaria

La domanda che Joe deve ora chiedere è: "Il ritorno potenziale aggiuntivo che considera il rischio di gestire i beni di Joe? "Alcune persone non si sentono a proprio agio con i fondi rimanenti nel piano pensionistico della società. Altri assolutamente non si sentono a proprio agio a rimettere i fondi fuori dal piano ad un IRA e gestirli da soli o assumere qualcuno per gestirlo.

Devi valutare i pro ei contro ei tassi equivalenti di rendimento e prendere la propria decisione. In passato, circa un terzo del tempo, un portafoglio ben gestito avrebbe raggiunto un tasso interno di rendimento medio annuo inferiore al 6%. Ciò è dovuto al fatto che qualcosa chiamato rischio di sequenza può avere un grande impatto sui tuoi rendimenti quando si sta estraendo soldi. Non fare affidamento sul mercato per fornire i rendimenti superiori alla media in pensione.

Molte offerte annuite sono abbastanza attraenti, specialmente se fatti il ​​potenziale di vita a lungo. Non superare l'offerta di rendita senza un'analisi e una spiegazione forte sul perché la somma forfettaria non ha senso nella tua situazione.