Quanto si può prelevare dal proprio conti pensionistici

Dal 1994, quando William P. Bengen ha pubblicato la sua ricerca che mostra che un pensionato potrebbe ritirare circa il 4% del suo portafoglio di pensionamento, regolare annualmente per l'inflazione, e ancora essere ragionevolmente sicuri di sopravvivere il suo denaro, il La regola del 4% è diventata un po 'di standard industriale come il tasso di ritiro sicuro della pensione. Ma, come ogni altra regola, alcuni problemi vengono presentati quando la guida viene approfondita.

Diamo un'occhiata ad alcuni dei pensieri attuali sul tasso di ritiro sicuro del pensionamento.

Tariffe di ritiro sicuro: più di una regola del pollice?

Come Michael Kitces ha condiviso con la comunità di consulenti finanziari in Risoluzione del paradosso - il tasso di ritiro sicuro è talvolta troppo sicuro? (maggio, 2008), uno scenario in cui due coppie con portafogli identici in pensione un anno di distanza può portare a risultati sorprendenti e un po 'illogiche a seconda di ciò che accade nel mercato dei rispettivi anni le coppie in pensione. Se il mercato dovesse aumentare o diminuire notevolmente durante l'anno in cui una coppia si ritirerà, ma l'altra non ha, ogni coppia sarà probabilmente avvisata di importi di ritiro sicuro abbastanza diversi per il resto della loro vita sulla base della regola del 4% introdotta da Bengen, anche se relativamente, gli importi di ritiro consigliati sono contraddittori. Ciò si verifica pur avendo lo stesso portafoglio di partenza.

Sotto la regola del 4%, solo la data della loro data di pensionamento e il valore dell'account della coppia al momento del pensionamento dettano la drammatica differenza nello standard di vita sostenibile suggerito. Senza altre considerazioni, la regola del 4% non fornisce semplicemente una risposta dura e veloce ad avere un livello sostenibile del reddito da pensione.

È solo un punto di partenza. Pensate ad esempio ad una coppia che si ritirasse poco prima del mercato dell'orso della crisi finanziaria del 2008. Secondo la regola del 4%, dovrebbero ragionevolmente essere in grado di ritirare la stessa somma che hanno ritirato l'anno prima, adeguato per l'inflazione. Ma è che la cifra di ritiro ancora sostenibile dopo il colpo che il loro portafoglio ha preso nel 2008? La domanda non è semplicemente risolta dalla sola regola del 4%.

Così che cosa è un importo sicuro di ritiro di pensionamento?

Non esiste una soluzione sicura e priva di rischi per una velocità di ritiro sicuro. Ogni suggerimento ha il rischio di spendere troppo troppo rapidamente e di esaurirsi o di trascorrere troppo poco e, in ritardo di vita, diventi deluso che non si è speso più presto durante il pensionamento. Il mio suggerimento è quello di utilizzare il principio del 4% come punto di partenza, considerando alcuni fattori chiave che potrebbero indurlo a spendere più o meno in un determinato anno durante il tuo pensionamento, come ad esempio:

• La tua salute potrebbe diminuire come si invecchia. Consideriamo di spendere di più all'inizio del pensionamento su elementi come viaggi e vacanze, con la consapevolezza che il budget di viaggio anticipato in pensione può essere molto necessario per essere riassegnato al budget per la sanità successivamente in pensione.
• Il mercato può richiedere una grave recessione poco dopo il ritiro. Se questo succede a voi come per i pensionati poco prima del 2008, prendi in considerazione la spesa di spesa nei primi anni per dare ai tuoi investimenti la possibilità di tornare piuttosto che realizzare la tua perdita vendendo ad un punto basso basso.
• Potrai sopravvivere alla tua aspettativa dal vivo. Oggi molti pensionati vivono bene negli anni novanta e altri devono assumere la spesa aggiuntiva di una vita più lunga insieme ad altri assassini di bilancio come la cura a lungo termine. Al fine di coprire il rischio di sopravvivere le vostre attività, considerare la lotta contro la possibilità con l'acquisto di una rendita immediata o di una rendita di longevità per assicurarsi di essere coperti. Vale anche la pena considerare l'assicurazione sulla cura a lungo termine.

I tassi di prelievo di ritiro non sono una cosa certa

Anche con queste informazioni limitate, è probabile che tu possa capire perché è praticamente impossibile fornire una guida precisa a quanto si può permettere di spendere in un determinato anno durante la pensione.

Ci sono semplicemente troppe variabili sconosciute. Tuttavia, poiché le persone desiderano semplificazione dal concetto sempre più complicato di pensionamento, le regole del pollice possono essere utili. Personalmente, cercherò di iniziare al 4% un giorno, sapendo che ci sono un gruppo di variabili, molte delle quali non posso controllare, che possono cambiare il mio rapporto di spesa finale da un anno all'altro. Rivalutare il mio portafoglio e il bilancio sarà semplicemente parte dell'equazione ogni anno.

La linea inferiore

La determinazione di un reddito sicuro per la pensione basato sul tuo valore di portafoglio non è semplicemente semplice quanto una tariffa di ritiro. Ma il monitoraggio stretto del vostro portafoglio e la spesa, possibilmente con un consulente finanziario competente al tuo fianco, può darti la fiducia di passare comodamente sugli elementi che desideri veramente con il timing che ha senso dato i tuoi obiettivi generali per il pensionamento. Forse la più importante strategia di pianificazione del reddito da pensione da prendere è quella di creare un piano prima di iniziare a toccare i tuoi investimenti di pensionamento.