Scelta del modulo fiscale giusto: consigli per gli studenti universitari

I genitori e gli studenti universitari che possono presentare il modulo più breve 1040-EZ o il modulo 1040-A possono anche beneficiare del test di necessità semplificati per scopi di aiuto finanziario universitario, i beni sono esclusi dal calcolo dell'aiuto finanziario federale. È per questo che i genitori degli studenti legati all'università potrebbero voler dare un'occhiata più approfondita ai moduli fiscali "più brevi" o "più facili da archiviare" 1040-A e 1040-EZ quando riferiscono e presentano le loro tasse.

La qualifica per il test delle esigenze semplificate significa che uno studente può ottenere un pacchetto di aiuti finanziari più grandi. Pertanto, i contribuenti che potrebbero altrimenti beneficiare di specificare le proprie detrazioni (e pertanto richiedere la presentazione del modulo lungo 1040) potrebbero beneficiare del deposito della forma breve (senza specificare) se ciò comporterebbe un sostanziale aumento del contributo finanziario. Ho intervistato Rivkah Schweke , un agente iscritto che lavora anche come consulente finanziario in materia di questo argomento. Aveva molte informazioni utili sul tema qui sotto.

Qual è la prova dei requisiti semplificati?

"La prova dei requisiti semplificati", spiega Rivkah Schweke, "è la domanda 34 sul modulo FAFSA, con lo scopo di determinare se le attività saranno contate o escluse nel calcolo del contributo di famiglia previsto (EFC). la quantità di denaro che il governo sente lo studente e la famiglia possono permettersi di contribuire alla sua educazione universitaria.

Semplicemente dichiarato, minore è il numero, meno si è previsti per ottenere il miglior punteggio possibile è ZERO. "

Per ottenere il test di semplificazione dei bisogni, gli studenti e i genitori dovrebbero avere meno di 50.000 dollari di reddito lordo rettificato, mentre per essere ammissibili per presentare il modulo 1040-A, il reddito imponibile di una persona deve essere inferiore a $ 100.000 (tra gli altri criteri).

I genitori che hanno rettificato il reddito lordo di meno di $ 50.000 vogliono considerare l'utilizzo del modulo 1040-A anziché il più lungo modulo 1040, al fine di escludere gli asset dei genitori per il contributo di famiglia stimato.

Qual è il vantaggio di soddisfare il test semplice esigenze?

"Il test sulle esigenze semplificate (SNT) influenza il calcolo del contributo di famiglia stimato (EFC)", continua Rivkah Schweke. "Prima di discutere la SNT, parliamo di più dell'EFC."

"EFC è semplice da capire Iniziare con la definizione di 'necessità':

COSTO DI ATTESA

Meno (-): CONTRIBUTO FAMIGLIA PREVISTO

uguale (=): VOSTRO NEPEGNO

"L'ALTO la necessità, l'ALTO l'EFC."

" Un basso EFC è una buona notizia. Si traduce in sovvenzioni federali e statali più basate sulla necessità e sovvenzionati prestiti agli studenti di Stafford. La sovvenzione è buona perché significa che il governo paga l'interesse mentre il bambino è a scuola. Se il vostro EFC è zero, è in grado di ricevere l'aiuto finanziario massimo ammissibile assoluto. Inoltre, le scuole utilizzano questo numero come guida per determinare quanta parte di un pacchetto di aiuti finanziari che sono disposti a offrire. "

" A volte un bambino la cui famiglia ha un basso EFC può spedire il proprio figlio a una scuola molto costosa. la scuola potrebbe estendere un valido pacchetto di borse di studio finanziario allo studente in base al [basso] EFC. "

" Ma come è calcolata l'EFC per cominciare? ", ha spiegato il Simplified Needs Test (SNT).

"La regola di ammissibilità per la 1040A, la soglia per il reddito è di $ 50.000. Se ciò non significa che teoricamente, puoi avere 49,999 dollari in proventi di interesse e 1 milione di dollari in attività e nessun altro reddito da lavoro - ma ancora qualificati per gli aiuti finanziari federali, in quanto i beni verranno esclusi? una madre divorziata che vive in casa ha acquistato mentre era sposato con il padre dei suoi figli. Ora lei si presenta singolarmente e ha un reddito molto inferiore. La maggior parte dei ragionieri vorrebbe fare un file 1040 e specificare. Ma questo potrebbe non essere il modo migliore per lei di andare in questa situazione. "

" Muoviamo ulteriormente, ricordiamo che abbiamo detto che "costo del collegio" meno "contributo familiare" è uguale al "bisogno dello studente"? Facciamo un po 'più avanti e lo mettiamo in questo modo:

IL CONTRIBUTO DEL PRINCIPIO <

IL CONTRIBUTO DEGLI STUDENTI DA INCONTO +

CONTRIBUTO DEGLI STUDENTI DEGLI ASSETTI =

CONTRIBUTO DELLA FAMIGLIA ATTESA

è meglio escludere i beni del bambino. "

" Per aiutare le persone con pianificazione fiscale e patrimoniale per scopi di finanza universitaria, utilizzo uno strumento di stimolo EFC che prevede EFC sulla base delle informazioni finanziarie inserite nei campi presenti nel modulo. Ecco un esempio perfetto di quello che sto parlando: Recentemente ho avuto un cliente che misura i limiti di reddito che stiamo discutendo. Senza cambiare un singolo elemento di reddito / patrimonio ecc., Abbiamo semplicemente cambiato '1040' in '1040A' come forma fiscale del genitore. L'EFC è sceso da $ 20.000 a ZERO in un batter d'occhio. $ 20.000 all'anno a quattro anni è un enorme risparmio di $ 80.000 per un bambino. "

Quindi, fondamentalmente, se i genitori di studenti universitari si qualificano per la 1040A o 1040EZ, dovrebbero usare quella forma anziché un 1040?

"Come regola generale, ciò è corretto in teoria, ma ogni famiglia è diversa, così come le loro finanze. È importante valutare se la specificazione è la cosa migliore o se ci sono crediti o detrazioni che possono essere assunte il 1040, in quanto potrebbero superare il beneficio dell'aiuto finanziario.Un'altra possibile considerazione sarebbe se il bambino sta andando in un'università pubblica o universitaria pubblica locale. "

" Se lo studente si rivolge a una scuola privata, la scuola sarà molto più alta. In questo caso, sarebbe utile indagare su quale tipo di pacchetti di aiuti finanziari le scuole offrono. A volte la più ricca della scuola, meglio la borsa di studio! È un sacco di lavoro, ma ottenere che EFC giù potrebbe salvare una famiglia decine di migliaia e persino centinaia di migliaia di dollari che inviano i loro figli al college. "

Lo stesso vale per gli studenti?

"Molti giovani studenti non presentano un reddito fiscale, specialmente quando sono ancora dipendenti dei loro genitori. La regola (nel 2012) è che se un contribuente non guadagna almeno 9, 750, non è necessario eseguire il file. La domanda di FAFSA afferma: "Hai diritto a presentare un file 1040A o 1040EZ? "Essere ammissibili è abbastanza buono. Sulla domanda # 34, non dire 'Non lo so', dire 'Sì. '"

C'è qualche altra cosa che dovremmo preoccuparci per scegliere la forma fiscale giusta per gli studenti universitari ei loro genitori?

" Il codice fiscale è complesso e molti fattori possono entrare in gioco al ritorno. un esempio: se ci sono stati rimborsi fiscali statali disponibili negli anni precedenti a causa di specificazione, una forma breve potrebbe provocare un recupero, ma non c'è modo di registrarlo in forma breve e quindi solo una 1040X - una forma modificata - potrebbe anche risolvere il problema ".

Inoltre, le formule IRS sono diverse dalle formule di aiuto finanziario e la scelta di un professionista fiscale che capisce le differenze può essere fondamentale. non si qualificerebbe per aiuti finanziari, spesso hanno un buon colpo di spedire i loro figli a una grande scuola se ottengono il giusto consiglio. I genitori che sono molto seri nei riguardi di aiutare i loro figli a ottenere la migliore educazione possibile sarebbe bene consu con un consulente di aiuto finanziario di grande reputazione che ha una profonda conoscenza delle tasse (o viceversa) per aiutare a pianificare in anticipo e per elaborare la migliore strategia. "

" I bambini sono il nostro futuro. Li mettiamo a scuola! "

Rivkah Schweke

è un agente iscritto con un forte interesse per la pianificazione degli aiuti finanziari. Capisce sia il codice fiscale federale che la metodologia dell'aiuto finanziario. Può essere raggiunta presso Bridge Financial Solutions.