I settori migliori per le fasi nel ciclo economico

Molti investitori non riescono al momento del mercato; altri non lo provano mai perché hanno paura di rischiare di perdere il loro risparmio fortemente guadagnato ai capricci del mercato azionario. In entrambi i casi c'è una mancanza di comprensione dei cicli di mercato e di economia e di errori fondamentali con le strategie di allocazione degli asset.

Conoscere quali settori che possono sovraperformare il mercato azionario possono essere fatti in modo intelligente se comprendete e osservate le fasi del ciclo economico.

Per questo motivo, dare un'occhiata a alcune delle nozioni fondamentali di investire con fondi comuni e poi andare avanti per imparare di più sull'investimento con i settori.

Imparare a costruire un portafoglio

Il tempismo del mercato investendo nei fondi di settore può sembrare rischioso o irresponsabile in superficie, ma può essere fatto con saggezza. Per costruire il miglior portafoglio di fondi comuni, iniziare sempre con un'assegnazione di asset appropriata per il tuo orizzonte temporale e la tolleranza al rischio.

Per esempio, gli investitori che potrebbero avere bisogno di sfruttare i loro risparmi in meno di 10 anni dovrebbero avere un mix relativamente conservativo di azioni, obbligazioni e cassa, rispetto ad un investitore con più di 10 anni per investire . Inoltre, se rimane nervoso ogni volta che vedi il tuo saldo di bilancio dell'account, probabilmente hai una tolleranza al rischio ridotta, il che significa che la tua allocazione degli asset deve essere relativamente conservatrice, non importa quale sia il periodo di tempo fino al ritiro.

Una volta arrivati ​​ad una allocazione di asset, siete pronti a costruire il tuo portafoglio.

Un buon modello per la maggior parte degli investitori da seguire per la costruzione del portafoglio è chiamato nucleo e struttura satellitare. Come suggerisce il nome, inizia con un nucleo, come uno dei migliori fondi dell'indice S & P 500, e costruisci attorno ad esso con altri fondi. È qui che i settori entrano in gioco: possono essere alcuni dei "satelliti" che diventano parte di un portafoglio diversificato.

Investire con i fondi settori

I fondi settoriali si concentrano su un'industria specifica, un obiettivo sociale o un settore come la sanità, il settore immobiliare o la tecnologia. Il loro obiettivo d'investimento è quello di fornire un'esposizione concentrata a specifici gruppi industriali, settori chiamati. Gli investitori del fondo di investimento utilizzano i fondi del settore per aumentare l'esposizione a determinati settori industriali che credono di svolgere meglio di altri settori.

Ma come può un investitore sapere quale settore si esibirà meglio in un dato momento? Naturalmente non esiste una sfera di cristallo quando si tratta di investire; nessuno sa con certezza che cosa farà il mercato azionario o l'economia, soprattutto per brevi periodi di tempo, ad esempio un giorno, un mese o addirittura un anno.

Come la borsa si riferisce ai cicli economici

La comprensione della differenza tra i cicli di mercato e quelli economici e la loro correlazione con le performance degli investimenti può aiutare a determinare le migliori strategie di tempistica e la struttura del portafoglio.

Ad esempio, sapevate che un mercato del toro per le scorte tipicamente supera e può cominciare a diminuire

prima di i picchi dell'economia? In parole diverse, un nuovo mercato degli orsi per gli stock può cominciare anche quando l'economia continua a crescere, anche se ad un ritmo molto lento. Infatti, nel momento in cui la Federal Reserve annuncia ufficialmente una recessione è iniziata, potrebbe essere un buon momento per aggressivi e iniziare a mettere nuovamente in dollari i tuoi investimenti. Tutti gli investitori, che includono individui, gestori patrimoniali, fondi pensione, banche, compagnie di assicurazione, solo per citarne alcuni, collettivamente compongono e influenzano quello che più si riferisce come "il mercato". Tecnicamente il mercato si riferisce a

mercati di capitali , che è un mercato per gli investitori di acquistare e vendere titoli di investimento, come azioni, obbligazioni e fondi comuni di investimento. Quando si sente o si legge sul riferimento all'economia, si riferisce più spesso a ciò che costituisce un sistema economico, che include i consumatori, l'industria, le società, le istituzioni finanziarie e il governo.

Scelta dei migliori settori basati sulle fasi del ciclo di business

In una visione d'insieme grande, il luogo in cui il mercato azionario e l'economia si sovrappongono è business. Questo è per molte ragioni, ma è principalmente dovuto al fatto che il business, cioè tutto da piccoli imprenditori alle aziende, che guida l'economia e sono il motivo per cui il mercato azionario esiste.

Per questo motivo, gli investitori possono guardare il ciclo Business e scegliere settori basati su tendenze storiche all'interno delle diverse fasi del ciclo:

Fase di ciclo precoce:

1. L'economia sta rapidamente recuperando dalla recessione. Il credito comincia a crescere mentre la politica monetaria si accelera (i tassi di interesse sono in calo), che aggiunge denaro e liquidità ad un'economia indebolita. Di conseguenza, i redditi aziendali stanno crescendo e i consumatori stanno spendendo. I migliori settori sono i ciclici ei finanziamenti dei consumatori. Fase intermedia:
2. Questa è la fase più lunga del ciclo aziendale. L'economia è più forte ma la crescita sta moderando. I tassi di interesse sono al loro minimo e gli utili aziendali sono al loro più forte ciclo. I migliori settori includono industriali, tecnologia dell'informazione e materiali di base. Fase di fine ciclo:
3. La crescita economica sta rallentando e comincia a apparire surriscaldata quando l'inflazione sale più in alto e i prezzi delle azioni iniziano a sembrare costosi rispetto ai profitti (si veda S & P 500 Index P / E). I migliori settori in questa fase comprendono energia, utilities, assistenza sanitaria e filiera del consumatore. Fase della recessione:
4. L'attività economica e gli utili aziendali stanno diminuendo ei tassi di interesse scalano come la Federal Reserve lavora per combattere l'inflazione. I migliori settori in questa fase comprendono gli stessi settori che cominciano a guadagnare favorevolmente nella fase a fine ciclo. Tuttavia, questa fase è tipicamente la più breve (di solito meno di un anno) e si può considerare i settori della fase a ciclo precoce. Ricorda e usa la regola di allocazione degli investimenti del 5%

Alcune domande possono persistere nella tua mente, come ad esempio "Quanto del mio portafoglio devo allocare a ciascun settore?"e" Quanti settori dovrei utilizzare? "Una regola generale da seguire non è quella di assegnare oltre il 5% a ciascun settore e di evitare di avere più del 20% del proprio portafoglio dedicato ai settori. Questi sono i motivi per cui altri fondi azionari che si utilizzano, come i fondi S & P 500 Index, avranno anche un'esposizione ai settori e non si desidera sovrapporre troppo il fondo azionario, altrimenti sconfiggerai uno dei principali

Disclaimer:

Le informazioni contenute in questo sito sono fornite solo a scopo di discussione e non dovrebbero essere ingannate come consulenza in materia di investimenti. in nessuna circostanza queste informazioni rappresentano una raccomandazione per acquistare o vendere titoli.