Cosa devi sapere su un conto Coverdell ESA

I genitori, i nonni e gli altri membri della famiglia che cercano modi per risparmiare per l'istruzione universitaria di un bambino possono considerare un Coverdell ESA. Questo conto di risparmio educativo è un investimento a lungo termine e potrebbe essere un buon modo per aiutarti a mettere soldi ogni anno come il bambino cresce.

Proprio come qualsiasi investimento, è importante comprendere i dettagli più fini e questa guida per principianti è un luogo ideale per iniziare.

Se decidi che è un piano che desideri indagare ulteriormente, rivolgetevi al tuo consulente finanziario per ottenere i dettagli più recenti e ricevere assistenza personalizzata per determinare se è giusto per te.

Che cos'è un Coverdell Account ESA?

Il Coverdell ESA è stato originariamente introdotto nel 1997 come Education IRA. Nel 2001, il Congresso ha ampliato i suoi vantaggi e ha rinominato il Coverdell Educational Savings Account (ESA).

Il conto consente fino a 2 000 dollari all'anno per i contributi successivi all'imposta in un nome di un figlio. Questi contributi crescono in tassazione differita e possono essere ritirati senza imposte per spese educative qualificate.

Se il denaro non viene utilizzato dal momento in cui il bambino ha 30 anni, deve essere assegnato o riconsegnato ad un Coverdell ESA per un altro membro della famiglia.

Chi è l'investitore ideale per un Coverdell ESA?

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Un Coverdell ESA è ideale per genitori o nonni che hanno una combinazione di fattori:

Hai più figli con la speranza che tutti frequentino l'università.
Avviate pianificazione per il college in anticipo nelle vite dei bambini.
Hai intenzione di risparmiare grandi importi per coprire i costi universitari.
I tuoi figli possono frequentare scuole elementari o secondarie private.
Volete un alto livello di flessibilità con le scelte di investimento.
Sei al di sotto dei limiti di reddito per i contributori ($ 95.000 per singoli scrittori, $ 190.000 per coppie sposate).

I vantaggi potenziali

Il vantaggio principale di un Coverdell ESA è quello di consentire la crescita fiscale del proprio patrimonio, nonché le distribuzioni prive di imposta per spese educative qualificate.

Coverdell ESA permettono anche le distribuzioni prive di imposta per contribuire a pagare i costi di istruzione elementare, media e alta. Questo non è consentito nei piani di Sezione 529.

Gli svantaggi potenziali

Lo svantaggio più grande per genitori e donatori è la regola che richiede di distribuire il Coverdell ESA all'età di 30 anni o di ricondurlo ad un altro figlio. Ciò significa che se ci sono ancora soldi nel conto e i bambini decidono di non andare al college o non hanno bisogno di tutti i soldi, un genitore potrebbe eventualmente dovere consegnarli a loro.

Quali sono le opzioni di investimento?

Coverdell ESA può essere investito in azioni, obbligazioni, CD, o fondi comuni di investimento. Coverdell ESA non è autorizzato a possedere direttamente proprietà immobiliari, metalli preziosi, collezionismo o partnership in aziende private.

Quali vantaggi fiscali si può aspettare?

Non c'è alcuna "deduzione fiscale" per mettere i soldi in un Coverdell ESA. I contributi vengono effettuati con "dollari dopo le imposte" e non ridurrà la fattura fiscale nell'anno in cui si contribuisce.

Il grande beneficio fiscale del Coverdell ESA è che consente l'accumulazione fiscale differita e il prelievo fiscale per spese qualificate. In altre parole, non è necessario pagare un'imposta su qualsiasi crescita annua dell'investimento originale se il denaro viene utilizzato per l'istruzione.

Quali sono le spese ammissibili di un Coverdell ESA?

Un proprietario dell'ESA può prendere una distribuzione fiscale per conto del beneficiario per spese educative "qualificate". Oltre alla scuola universitaria e scolastica, queste spese possono essere per l'istruzione elementare e secondaria (gradi K-12).

L'IRS ha norme abbastanza liberali su ciò che può essere richiesto come spese educative, tra cui:

Insegnamento, sala e tavolo
Computer e computer portatili (anche se non richiesti dalla scuola)
Libri e Forniture
Insegnamento
Trasporti

Il Coverdell ESA può influire sull'ammissibilità del tuo aiuto finanziario federale?

Coverdell ESA può influire in modo significativo sugli aiuti finanziari, o non affatto.

Dipende da chi è il "proprietario" dell'account. Per definizione, il "proprietario" è tipicamente la persona che crea l'account e non la persona che sta per andare all'università (sono "beneficiari designati").

Se il bambino è sia il proprietario che il beneficiario designato ed è ancora considerato un dipendente dei genitori, nessuna delle attività è conteggiata contro un aiuto finanziario.
Se il bambino è sia il proprietario che il beneficiario designato ed è considerato indipendente dai genitori, il 20% (che è sceso dal 35% nel 2007) delle attività sono conteggiati contro aiuti finanziari.
Se il proprietario è un genitore, allora il 5, 64% delle attività si contano sull'aiuto finanziario.
Se il proprietario è un nonno, un membro della famiglia estesa o un individuo non correlato, si afferma che le attività non contano in alcun modo contro l'aiuto finanziario. Ciò è dovuto al fatto che non esiste posto per segnalare beni di proprietà di persone diverse da un genitore o uno studente sul modulo FAFSA.

Una nota importante: La legislazione del Congresso può influenzare e modificare una di queste linee generali in futuro. Ciò può includere la creazione dei beni Coverdell ESA dei genitori o la modifica di uno qualsiasi dei termini. Assicurati di consultare il tuo consulente finanziario per i dettagli più recenti e rimanere aggiornati sugli sviluppi se decidete di investire in un Coverdell ESA.

Eligibility

Ogni adulto può stabilire un Coverdell ESA per qualsiasi bambino di età inferiore ai 18 anni. Il bambino, noto come "beneficiario designato", non deve essere correlato alla persona che stabilisce l'account.

Regole di contribuzione

Coverdell di un bambino ESA può accettare i contributi fino al loro 18 ° compleanno, a meno che il figlio non sia considerato "esigenze speciali. "Il contributo annuale massimo consentito è di $ 2,000 per beneficiario designato, non per collaboratore adulto.

Se un bambino ha più account Coverdell (ad esempio, una creata da mamma e papà e un'altra da un nonno), i contributi totali per un determinato anno non possono superare $ 2 000 tra tutti i conti.

L'intero $ 2,000 contributo può essere effettuato solo da individui il cui "reddito lordo rettificato modificato" (o MAGI) è al di sotto di un certo importo di dollaro nell'anno in cui essi contribuiscono. Se il loro reddito è superiore a tale importo, ma al di sotto del "massimale", può contribuire in modo parziale.

Per i contribuenti che chiedono un singolo, capo di famiglia o sposato la registrazione separatamente status:

$ 95.000 (MAGI) o meno - Il totale $ 2 000 contributo è consentito.
$ 95, 000 - $ 110, 000 (MAGI) - È consentito un contributo parziale.
$ 110, 000 (MAGI) o più - Nessun contributo è consentito.

Per i contribuenti che richiedono una dichiarazione di sposato congiuntamente:

$ 190, 000 (MAGI) o meno - Il contributo completo di $ 2,000 è consentito.
$ 190, 000 - $ 220, 000 (MAGI) - È consentito un contributo parziale.
$ 220.000 o più - Nessun contributo è consentito.

Termine di contribuzione

I contributi a un Coverdell ESA per l'anno precedente devono essere effettuati dalla scadenza del contributo per la registrazione dei contributi, escludendo le estensioni.

Ad esempio, fino al 15 aprile 2017 è necessario contribuire per l'anno fiscale 2016, anche se si esegue un'estensione con l'IRS.

Regole di recesso

Non ci sono tasse o sanzioni sui ritiri effettuati per finanziare le spese di istruzione, a condizione che il ritiro non superi l'effettivo importo delle spese. Se i fondi eccedenti vengono ritirati, una parte sarà soggetta a tassazione e penalità.

Trattamento dei fondi inutilizzati

Se i fondi rimangono inutilizzati, devono essere distribuiti al beneficiario designato entro 30 giorni dal trentesimo compleanno del bambino.

Per evitare questo, l'IRS consente ai fondi di essere trasferiti in un altro Coverdell ESA per qualcuno collegato al primo beneficiario, che è al di sotto dei 30 anni. Le parti correlate comprendono membri della famiglia immediata del beneficiario originale, i genitori, i cugini, le zie e gli zii, e perfino gli in-law!