Tick Dimensioni e valori Trading Definizioni

Ogni mercato finanziario ha una fluttuazione dei prezzi minima, chiamata tick. Un segno di spunta è il minimo movimento dei prezzi che un asset può fare - chiamato la dimensione del tick - e ogni tick del movimento vale una quantità specifica di denaro a seconda dell'attività che viene scambiata. Questo è chiamato il valore del tick.

Formato Tick

La dimensione del tick è l'importo minimo che può cambiare il prezzo di un contratto futures. Ad esempio, il mercato Euro FX futures (6E) ha una taglia di 0. 00005, il che significa che il prezzo si muoverà in incrementi di 0,00005.

Il contratto futures S & P 500 E-mini (ES) ha un valore di tick di 0. 25, pertanto si sposta verso l'alto o verso il basso in incrementi di 0. 25.

L'olio greggio (CL) si sposta in incrementi 0,01. I futures in oro (GC) hanno un taglia 0. 10 e futuri di gas naturale (NG) si muovono in incrementi di 0,001.

Per vedere il valore del tick del contratto futures specifico che si desidera vendere, trovare il contratto sul sito del gruppo CME Group, fare clic sul relativo contratto e quindi fare clic sulla scheda Specifiche contrattuali. La fluttuazione del prezzo minimo è la dimensione del tick.

Nei mercati a termine attivi (con un sacco di volumi) la diffusione offerta / domanda sarà in genere un segno di spunta. Ad esempio, se l'offerta sui futures S & P 500 E-Mini è 1801. 25, l'offerta sarà di solito 1801. 50.

Le scorte hanno una dimensione del tick di 0. 01.

Valore Tick

A il valore del tick del mercato è il valore in denaro di un tick (un movimento minimo di prezzo). Ad esempio, il mercato dei futures Euro FX ha un valore di tick di $ 6. 25, il che significa che per ogni 0. 00005 che il prezzo si sposta verso l'alto o verso il basso, il profitto o la perdita di un commercio aumenterebbe o diminuirebbe di $ 6. 25, per contratto.

Nel contratto futures S & P 500 E-mini il valore del tick è di $ 12. 50. Per ogni 0. 25 (un tick) di movimento, il tuo profitto o perdita sarà oscillato di $ 12. 50, per contratto.

Nei futuri oro il valore del tick è di $ 10. Per ogni 0. 10 movimenti (uno tick), il tuo guadagno o la perdita sarà fluttuante di $ 10 per contratto.

Nel futuro del petrolio greggio il valore del tick è di $ 10.

In futures a gas naturale, il valore del tick è anche di $ 10, per contratto.

Questi valori del tick sono basati su un contratto. Se hai una posizione di due, tre o più contratti, moltiplica il valore del tick per quanti contratti hai. Questo ti dirà quanto stai per fare o perderti in ogni segno di spostamento. Ad esempio, se hai acquistato tre contratti del S & P 500 E-mini a 1623. 25, e il prezzo sale a 1624. 25, il prezzo è aumentato di quattro zecche, quindi stai facendo $ 12. 50 x 3 contratti x 4 zecche = $ 150. Se il prezzo scende a 1620, hai perso 13 ticks, quindi stai perdendo $ 12. 50 x 3 contratti x -13 ticks = - $ 487. 50.

Le scorte hanno un valore di tick di $ 0. 01, per azione. Poiché le scorte tipicamente commerciavano in 100 unità di quote (denominate "lotto") per ogni centesimo il prezzo si muove, si può fare o perdere $ 1 per ogni 100 azioni che possiedi.

Perché la dimensione del tick e il valore del valore del tick

Non conoscendo la dimensione del tick e il valore del tick del contratto futures che si sta commerciando può comportare la presa di dimensioni di posizione troppo grandi o piccole rispetto alle vostre aspettative.

Ogni contratto (o azione) sposta ogni giorno un importo diverso rispetto ad altri contratti futures (o titoli). Ad esempio, i futures di S & P 500 possono spostare in media 70 ticks in un giorno, mentre i futures del petrolio greggio possono spostare 150 ticks in media ogni giorno (nota: volatilità e movimenti medi cambiano nel tempo, questo è solo un esempio).

Anche se i valori dei tick sono simili in entrambi i contratti futures - $ 12. 50 e $ 10 - rispettivamente, un mercato si muove molto più dell'altro. Pertanto, si desidera compensare questo quando decidere quanti contratti per il commercio. Quanti contratti si commerciano sono chiamati dimensioni di posizione e sono un fattore molto importante quando si effettua la negoziazione (vedere Determina la dimensione della posizione corretta quando i futures di trading giornaliero).

noto anche come: Modifica prezzo minimo, valore minimo del prezzo