Come scegliere i migliori fondi obbligazionari

Sul mercato esistono diversi tipi di fondi comuni di obbligazioni. Ma quali sono i fondi obbligazionari migliori per i tuoi obiettivi d'investimento?

Stai cercando un reddito? O sei un investitore a lungo termine che cerca di costruire un portafoglio diversificato? Avrai i tuoi fondi obbligazionari in un IRA, un 401 (k) o un conto di intermediazione regolare? Quanto tempo devi investire? Queste sono alcune delle domande fondamentali da rispondere prima di scegliere i migliori fondi obbligazionari per i tuoi obiettivi di investimento.

Scelta dei migliori fondi obbligazionari per scopi di reddito

Le obbligazioni sono classificate come titoli a reddito fisso; quindi il reddito è uno scopo comune per l'acquisto di fondi comuni di obbligazioni. Il reddito è un altro termine per i pagamenti di interessi. Ad esempio, un prestito individuale pagherà un interesse, denominato coupon , al titolare del prestito obbligazionario (investitore) ad una tariffa dichiarata per un periodo di tempo determinato (termine). Se detenuta fino alla scadenza e l'emittente obbligazionario non è in default, il titolare del prestito riceverà tutti i pagamenti di interessi e il 100% del loro capitale entro la fine del termine.

Nel caso dei fondi comuni di obbligazioni, il fondo comune avrà dozzine o centinaia di obbligazioni e passerà ai pagamenti di interessi, meno spese di fondi, agli investitori del fondo comune.

Quando cercate i migliori fondi obbligazionari per i redditi, vorresti esaminare il rendimento del SEC di 30 giorni, che si riferisce ad un calcolo delle rendite basato sul periodo di 30 giorni che termina l'ultimo giorno della precedente mese.

La cifra del rendimento riflette i dividendi e gli interessi maturati nel periodo, dopo la deduzione delle spese del fondo.

La resa SEC è un rendimento approssimativo che un investitore riceverà in un anno assumendo che ogni obbligazione in portafoglio sia detenuta fino alla scadenza. Ma tenere a mente che le obbligazioni dei fondi obbligazionari (titoli obbligazionari sottostanti) non sono detenuti fino alla scadenza ei fondi obbligazionari non "maturano". Tuttavia, il rendimento del SEC di 30 giorni fornisce ancora utili informazioni agli investitori perché aiuta a stimare i redditi, espressi in percentuale, necessari per scopi di pianificazione.

I fondi obbligazionari riportano anche il Rendimento dodici mesi o TTM, ma questo rendimento riflette il passato e potrebbe non essere lo stesso nel corso del prossimo anno.

Negli ultimi dieci anni, i rendimenti dei fondi obbligazionari sono stati storicamente bassi, il che ha portato ad un forte interesse nei fondi obbligazionari ad alto rendimento. Conosciuti anche come fondi obbligazionari spazzatura, i fondi obbligazionari ad alto rendimento hanno più rischio di mercato e gli investitori dovrebbero prestare cautela quando investono in questi titoli.

Investire in fondi obbligazionari per diversificazione

Un altro scopo comune per investire in fondi obbligazionari è la diversificazione. I prezzi delle obbligazioni si muovono nella direzione opposta rispetto ai tassi di interesse. Quindi, quando il consiglio di riserva della Federal Reserve segnala che abbassa il loro tasso di interesse applicato alle banche, i prezzi delle obbligazioni sono di solito superiori.E la Fed riduce normalmente i tassi quando l'economia è debole.

Quindi i fondi comuni di investimento obbligazionario possono svolgere bene quando l'economia e il mercato azionario non sono. Per questo motivo, molti investitori amano includere fondi obbligazionari nei loro portafogli per fornire maggiore equilibrio e stabilità quando i loro fondi comuni di borsa potrebbero cadere nel prezzo.

I migliori fondi obbligazionari per la diversificazione sono i fondi totali di obbligazioni del mercato obbligazionario, come

Vanguard Total Bond Market Index (VBMFX), che cerca di replicare i rendimenti del Barclay's Aggregate US Bond Index, coprendo la maggior parte delle obbligazioni commerciali americane e alcune obbligazioni straniere scambiate negli Stati Uniti La maggior parte degli investitori che cercano la diversificazione non cerca fondi obbligazionari con i rendimenti più elevati; cercheranno invece fondi come VBMFX che coprono tutti i tipi di obbligazioni a basso costo o almeno fondi con rapporti di spesa inferiore al medio.

Scegliere il conto di investimento giusto per i tuoi fondi obbligazionari

Poiché i fondi comuni di obbligazione sono titoli di reddito, ti consigliamo di fare del vostro meglio per limitare le tasse di tale reddito. Ad esempio, se si dispone dell'opzione, generalmente è meglio tenere fondi obbligazionari in un conto vantaggioso come un Individual Retirement Account (IRA) o un 401 (k). Gli interessi attivi e le plusvalenze non vengono tassati mentre si tiene il fondo in questi conti. Invece, la tassa è "differita" finché non si effettuano ritiri. Di conseguenza, i fondi obbligazionari trarranno maggiore vantaggio dall'affermare gli interessi, e così crescono più velocemente, in un conto differito fiscale.

Se volete o dovete tenere fondi obbligazionari in un conto di intermediazione imponibile, puoi considerare l'investimento in fondi obbligazionari comunali. Sebbene i rendimenti per i fondi obbligazionari comunali siano di solito inferiori a quelli dei fondi obbligazionari imponibili, gli interessi delle obbligazioni municipali sono esenti da imposte a livello di imposta sul reddito federale.

E se le obbligazioni comunali sono dallo Stato in cui vivi, l'imposta sul reddito, se applicabile, può essere libera anche a livello statale. È possibile cercare fondi obbligazionari comunali che acquistano solo obbligazioni comunali all'interno del tuo stato. Ad esempio, se si vive a New York, è possibile cercare fondi obbligazionari comunali di New York come

Vanguard New York Tax-Exempt Fund (VNYTX). Abbina i tuoi fondi obbligazionari con l'obiettivo di investimento

Abbiamo già coperto investimenti in fondi obbligazionari per reddito e investimenti in fondi obbligazionari per la diversificazione. Ma devi anche essere sicuro che il tuo obiettivo d'investimento, in particolare il tuo orizzonte temporale, corrisponda al tipo migliore di fondi obbligazionari.

Ad esempio, se stai cercando il miglior fondo obbligazionario che può guadagnare interesse più alto di un conto CD o di risparmio in una banca, e c'è una possibilità che dovrai ritirare un po 'o tutti i tuoi soldi da uno a due anni, un fondo obbligazionario a breve termine o un fondo obbligazionario a breve termine potrebbe essere una scelta intelligente.

Se il tuo periodo di partecipazione è più lungo di tre anni, puoi investire in quasi tutti i fondi obbligazionari che soddisfano i tuoi altri obiettivi, come reddito o diversificazione.

Quando si associa fondi obbligazionari al tuo obiettivo di investimento, ricordatevi che i fondi obbligazionari possono diminuire di valore.In alcuni casi, può essere opportuno non utilizzare affatto fondi obbligazionari. Ad esempio, se pensi di aver bisogno di prelevare soldi in meno di un anno, i fondi obbligazionari (o fondi comuni di investimento) non sono una scelta saggia.