Le strategie di chiamata coperte producono redditi

"Un modello di opzioni per la produzione di reddito … utilizzando le strategie di chiamata coperte su un indice? Che cosa è esattamente quello?" Ho chiesto al mio amico Kevin mentre ci siamo seduti per il pranzo.

Kevin aveva lasciato l'industria dei servizi finanziari più di dieci anni fa, deciso di non tornare mai. Ci siamo stati a pranzo perché volevo saperne di più su queste strategie di chiamata coperte che ha trovato abbastanza attraente per attirarlo indietro nel business.

Mentre cominciò a parlare, mi sono incuriosito.

Comincia da qualcuno che ha una posizione concentrata di magazzino (fondamentalmente possiede un sacco di singoli stock) o possiede un fondo di indici scambiato in borsa (ETF).

Tale persona non necessariamente vuole vendere la propria azione o il suo fondo di indice, ma vorrebbe generare un ritorno supplementare dalla loro posizione di investimento sotto forma di reddito d'investimento … se potessero farlo senza assumere troppo rischi .

Il modo in cui generare reddito in una situazione simile è quello di scrivere chiamate coperte contro il tuo portafoglio. Fondamentalmente, qualcuno ti paga quello che viene chiamato premio per il diritto di acquistare il vostro magazzino (o il fondo scambiato scambio) se raggiunge un certo prezzo.

Raccogliete il reddito dai premi sulle chiamate coperte vendute contro il vostro portafoglio. Il rischio è che il tuo portafoglio colpisce il target prefissato del prezzo e viene chiamato "lontano da te". Inserisci il modello di opzioni per la creazione di reddito o la strategia di chiamata coperta.

Watts G William & Co., una società di consulenza per investimenti registrata in SEC, ha sviluppato una strategia di trading delle opzioni che riduce le probabilità che il vostro stock verrà chiamato via. Il loro modo di monitorare il mercato delle opzioni li indica quando chiudere un'opzione (a volte in perdita) e vendere una nuova chiamata a un prezzo più elevato.

La loro strategia è stata molto efficace nel fornire flussi di cassa positivi anno dopo anno.

Le strategie di chiamata coperte come questo fanno eccezionalmente bene nei mercati volatili o in discesa, il che significa che nel primo decennio del secolo questo modello di opzioni di redditività ha avuto risultati eccezionali. In un mercato di tori forti, tuttavia, la strategia probabilmente non è in grado di possedere direttamente l'indice o la scorta.

Ho trovato questa strategia di chiamata coperta attraente e lo ritengerebbe opportuno se rientrate in una delle tre situazioni descritte di seguito:

Sei un dirigente aziendale che ha una posizione di stock concentrata, che non puoi vendere né sei abbastanza riluttante a vendere. Le strategie di chiamata coperte come questa possono trasformare un simile bene in una fonte immediata di reddito supplementare.

Raggiungete la pensione con una grande quantità di azioni aziendali e dovrai impostare un piano di diversificazione. Una strategia di chiamata coperta potrebbe essere utilizzata per fissare obiettivi di prezzo a cui il titolo sarebbe stato venduto, e fino a quel momento avrebbe generato redditi supplementari.

1. Sei un pensionato con un'aspettativa di lunga vita, quindi dovrai ancora mantenere una quantità ragionevole di titoli per proteggere l'inflazione. Le strategie di chiamata coperte potrebbero essere stratificate sulla parte del portafoglio assegnato a grandi stock di cap (assumendo che fosse l'indice S & P 500) e genererebbe reddito pur lasciando ancora spazio per l'apprezzamento in su.
2. Naturalmente chiunque implementa una strategia di chiamata coperta per te non funziona gratuitamente. Richiediamo le dimensioni e le tasse dei conti minimi, come quello che vedi sotto:
3. Minimums

- Una ditta di investimento che implementa le strategie di chiamata coperte sul tuo portafoglio avrebbe tipicamente una quota di 10.000 o $ 500.000 per i singoli titoli aziende e / o un minimo di $ 100, 000 per le aziende di indice.

Tasse - si aspetta di pagare circa l'1% del valore dell'attivo.
Per ulteriori informazioni sull'assunzione di Watts Gilliam & Co., visitare la pagina del modello di opzioni di produzione del reddito del loro sito web.