Debito a lungo termine a Total Capitalization Ratio

Il debito a lungo termine è definito come un'obbligazione di interessi dovuta per oltre 12 mesi dalla data iscritta in bilancio e può essere sotto forma di banconote, ipoteca, obbligazioni, ecc. Viene iscritto in bilancio insieme al tasso di interesse e alla data di scadenza. La capitalizzazione totale è la somma del debito a lungo termine e di tutti gli altri tipi di azioni, come azioni ordinarie e azioni privilegiate, e costituisce una struttura del capitale sociale.

La capitalizzazione totale è anche talvolta calcolata come attività totali minore passività totali.

L'indebitamento a lungo termine e il rapporto di capitalizzazione totale indica la misura in cui si utilizzano debiti a tasso d'interesse a lungo termine, come obbligazioni e ipoteche, per il finanziamento permanente della società o la leva finanziaria della società. Sul lato opposto, mostra quanta parte dell'impresa è finanziata da fondi di investitori o da equità, consentendo agli investitori di individuare l'importo del controllo utilizzato da una società e confrontarlo con altre società per analizzare l'esperienza complessiva del rischio di quella particolare società.

Le società che finanziano una maggior parte del capitale attraverso i debiti sono noti per essere più rischiose di quelli con minori rapporti finanziari.

Il rapporto debito / patrimonio, il rapporto debito / capitale, il debito a lungo termine e il rapporto di capitalizzazione totale misurano l'estensione del finanziamento dell'impresa con il debito.

Calcolo del debito a lungo termine alla capitalizzazione totale

Il calcolo del debito a lungo termine alla capitalizzazione totale è il seguente:

Debito a lungo termine / Debito a lungo termine + Azionariato azionario = ___%

Un esempio

Guardiamo la struttura del capitale della società A. Essi hanno debito a lungo termine di $ 70 , 000 ($ 50.000 per la loro ipoteca e $ 20.000 per l'attrezzatura). Hanno attività di $ 100.000, meno i $ 70.000 in obbligazioni che danno loro 30.000 dollari in azioni azionari.

Quindi il loro debito a lungo termine a rapporto di capitalizzazione totale sarebbe di $ 70, 000 / $ 100, 000 =. 7 &

Considerazioni

Come aumenta la percentuale, ciò significa che una percentuale più elevata del debito viene utilizzata per il finanziamento permanente per l'impresa rispetto ai fondi degli investitori (finanziamento azionario). Devi tuttavia avere dati storici dai dati dell'azienda e / o del settore per il confronto. Mentre la percentuale del debito aumenta, così rischia e la possibilità di fallimento. Una diminuzione del rapporto indicherebbe un aumento del patrimonio netto.

• Indietro: rapporto di debito a patrimonio netto
• Forward: Times Interest Earned Ratio

Se l'indebitamento a lungo termine e il rapporto di capitalizzazione è maggiore di 1. 0, indica che l'attività ha più debiti rispetto al capitale forte segno di avvertenza che indica debolezza finanziaria.Eventuali ulteriori debiti aumenterebbero il rischio della società.

Un alto indebitamento a lungo termine a capitalizzazione può anche aumentare il rendimento del patrimonio netto degli azionisti in quanto i pagamenti di interessi sono deducibili dalle imposte, ma riducono anche la flessibilità finanziaria e aumentano il rischio di insolvenza. Un rapporto inferiore a 1. 0 indica che l'attività è sana e non ha difficoltà finanziarie, che il suo carico di debito è all'interno di livelli facilmente gestibili.

I proprietari di imprese dovrebbero monitorare e garantire che il debito a lungo termine e il rapporto di capitalizzazione siano sotto controllo in modo che il loro debito sia sotto controllo.