Cosa è un fondo di assicurazioni assicurative?

Hai appena ricevuto una lettera dal commissario di assicurazione del tuo stato, e la notizia non è buona. L'assicurazione auto dell'impresa è insolvente! La lettera è particolarmente allarmante perché hai presentato una nuova domanda solo una settimana fa. Cosa dovresti fare? Non preoccupatevi! La tua richiesta sarà probabilmente pagata dal fondo assicurativo assicurativo del tuo stato.

Che cos'è un fondo di garanzia?

Un fondo di garanzia (o associazione di garanzia) è un'organizzazione stabilita dalla legge statale.

Il suo scopo è quello di proteggere gli assicurati dalle insolvenze assicuratrici. Paga crediti che un assicuratore avrebbe pagato se non fosse danneggiato. Il fondo è tipicamente governato da un consiglio di amministrazione eletto dagli assicuratori partecipanti. È sorvegliato dal commissario responsabile delle assicurazioni.

I fondi di garanzia esistono in tutti i cinquanta stati, così come Puerto Rico e Washington D. C. La maggioranza degli Stati mantiene fondi separati per assicurazioni di patrimonio e per la vita e assicurazione sanitaria. Questo articolo si concentrerà sul primo.

Per affrontare gli assicuratori insolventi, molti Stati hanno passato una legge di garanzia basata su un atto modello elaborato dall'associazione nazionale degli assicuratori. Alcuni stati hanno adottato il modello come "come è", ma la maggior parte ha superato una versione modificata.

Gli assicuratori sono tenuti a partecipare a un fondo di garanzia statale se sono autorizzati a svolgere attività in tale stato. Un assicuratore autorizzato in tutti e 50 gli stati deve partecipare ad un fondo in ciascuno di questi stati.

Solo licenziati gli assicuratori sono soggetti alla legge di garanzia. Gli assicuratori non autorizzati (come i vettori delle linee di eccedenza) non lo sono. Pertanto, se la tua attività è assicurata da un assicuratore non ammesso dichiarato insolvente, non è possibile cercare la copertura per i reclami non pagati dal fondo di garanzia statale.

Alcuni Stati esigono che i datori di lavoro autorizino i loro obblighi di compensazione dei lavoratori per partecipare ad un fondo di garanzia per i datori di lavoro autosufficienti.

Il fondo paga i benefici ai lavoratori se i loro datori di lavoro non sono in grado di pagare a causa di fallimento o insolvenza.

Come i fondi si sono evoluti

Alcuni fondi di garanzia sono stati creati negli anni '40, ma la maggior parte è emerso negli anni '60 e '70, quando le insolvenze dell'insicurezza hanno cominciato a salire. Inizialmente, gli Stati hanno mantenuto un unico fondo per coprire una linea di attività, come la compensazione dei lavoratori o l'assicurazione auto personale. Le compagnie di assicurazione erano relativamente piccole. Molti hanno scritto una linea di attività in un solo stato. Se un assicuratore è andato in bancarotta, solo un numero limitato di assicurati e un fondo di stato sono stati colpiti.

Oggi molti Stati hanno diversi fondi di garanzia. Ad esempio, uno Stato potrebbe operare fondi separati per assicurazioni automobilistiche, indennità per i lavoratori e altre linee (compresa la responsabilità generale e le coperture delle proprietà commerciali).Gli assicuratori sono molto più complessi di 40 o 50 anni fa. La maggior parte offre una varietà di coperture in più stati. Alcuni assicuratori scrivono politiche in quasi tutti gli stati. Pertanto, un'insolvenza che si verifica oggi può influenzare numerosi assicurati e coinvolgere fondi di garanzia in molti Stati diversi.

Quando un assicuratore fallisce

L'istituto di assicurazione informazioni cita una serie di motivi per cui una compagnia di assicurazioni potrebbe fallire.

Queste includono riserve di reclami insufficienti, crescita troppo rapida, tassi inadeguati, frodi assicurative e cattiva gestione. Molte insolvenze dell'assicuratore derivano da una combinazione di fattori.

I servizi assicurativi di stato sovrintendono alle compagnie di assicurazione per assicurarsi che siano finanziariamente sane. A tal fine essi richiedono che gli assicuratori presentino un bilancio periodico. Se un regolatore ritiene che un assicuratore sia diventato instabilmente finanziario, può assumere il controllo di quest'ultima ottenendo un ordine del tribunale. Se la situazione finanziaria dell'assicuratore può essere migliorata, il regolatore potrebbe tentare la riabilitazione. Se l'assicuratore non può essere riabilitato o se il tentativo di riabilitazione non riesce, il regolatore può chiedere al tribunale di emettere un ordine di liquidazione.

Una volta che l'ordine è stato rilasciato, il regolatore può amministrare la liquidazione o delegare quest'attività a un'altra parte (chiamata ricevente).

Il destinatario distribuisce le attività residue dell'assicuratore ai creditori in base a un piano approvato da un tribunale. Il destinatario notifica agli assicurati che l'assicuratore viene liquidato e che le pretese saranno pagate dal fondo di garanzia statale. Il destinatario notifica anche agli assicurati la data in cui le loro politiche saranno annullate.

Come i fondi sono finanziati

La maggior parte degli Stati operano fondi di garanzia con denaro ottenuto dalle valutazioni sulle compagnie di assicurazione. Le valutazioni sono tipicamente effettuate dopo che un assicuratore è stato dichiarato insolvente. Ciò significa che gli assicuratori potrebbero essere valutati nel 2017 per un'insolvenza avvenuta nel 2016. Gli assicuratori sono soggetti a valutazioni solo se scrivono la stessa linea di attività della società defunta. Cioè, gli assicuratori che scrivono l'assicurazione contro la retribuzione dei lavoratori vengono valutati se un assicuratore di compensazione dei lavoratori è diventato insolvente. Allo stesso modo, gli assicuratori auto vengono valutati a seguito della scomparsa di un assicuratore auto.

Una volta che un assicuratore è stato dichiarato insolvente, il reparto assicurativo determina il valore delle attività residue della società. Quindi calcola la quantità di denaro che l'associazione di garanzia dovrà pagare. Tale importo è valutato dagli assicuratori. Le leggi statali specificano in genere un importo massimo che gli assicuratori possono essere valutati. Questo è in genere uno o due per cento del premio scritto netto dell'assicuratore.

La maggior parte degli Stati consente agli assicuratori di recuperare i soldi che sono stati valutati tramite uno dei metodi seguenti:

• Premi aumentati
• Sovrapprezzi sulle politiche
• Sovrapprezzi sulle imposte premium

New York è l'unico affermare che non fanno valutazioni post insolvenze. Al contrario, lo Stato mantiene un fondo che utilizza i soldi che raccoglie dagli assicuratori.Se un assicuratore diventa insolvente, il fondo viene utilizzato per pagare crediti per conto di tale assicuratore. Se il fondo scende al di sotto di un certo importo, più soldi vengono raccolti dagli assicuratori.

Claims Covered by Guaranty Funds

I fondi di garanzia pagano alcuni, ma non tutti, tipi di reclami. La maggior parte esclude i reclami presentati da datori di lavoro auto-assicurati. Alcuni escludono anche alcune linee di attività, come la garanzia e l'assicurazione di credito. Alcuni fondi di garanzia escludono danni punitivi.

Un'attività assicurata è generalmente coperta dal fondo di garanzia gestito dallo Stato in cui si trova l'impresa. Tuttavia, i diritti di risarcimento dei lavoratori sono gestiti dal fondo di garanzia dello stato in cui risiede il richiedente (dipendente). Ciò significa che un reclamo presentato da un lavoratore che vive nel Missouri sarà gestito dal fondo di garanzia del Missouri, anche se il datore di lavoro ha sede in un altro Stato.

I fondi di garanzia corrispondono a entrambi i crediti di primo e terzo. Se una richiesta di risarcimento è stata presentata contro la tua ditta ed è necessaria una difesa, il fondo pagherà le spese di difesa. La maggior parte dei fondi di garanzia specifica un importo massimo che pagherà per ogni reclamo. Il limite più comune è di $ 300.000. Il fondo non pagherà alcuna parte di una richiesta che supera il limite specificato. Quindi, alcuni assicurati possono raccogliere solo una parte dei pagamenti di reclamo dovuti. Tuttavia, nessun limite si applica alle richieste di risarcimento dei lavoratori. Tali crediti sono generalmente pagati in pieno.

Per essere coperti, i reclami devono generalmente avvenire entro o prima (o entro 30 giorni dopo) la data dell'ordinazione di liquidazione. Se la tua politica scade prima che il periodo di 30 giorni sia passato, la tua copertura terminerà alla data di scadenza della tua politica. È necessario ottenere una copertura sostitutiva da un altro assicuratore prontamente per evitare perdite non assicurate. I fondi di garanzia non scrivono nuove politiche.

I reclami possono essere pagati 30 a 90 giorni dopo la dichiarazione della liquidazione. Alcuni richieste di pagamento possono richiedere più tempo. I crediti di responsabilità generalmente richiedono più tempo per risolvere i crediti di proprietà.

Molti Stati vietano alle imprese di ricercare la copertura dal fondo di garanzia se il loro patrimonio netto supera un piano specifico, ad esempio 25 milioni di dollari o 50 milioni di dollari. Questi limiti si basano sul concetto che le imprese ben capitalizzate dispongono dei mezzi finanziari per assorbire crediti non pagati. Non richiedono la stessa quantità di protezione rispetto alle piccole imprese.

Unearned Premium

Alcuni fondi di garanzia prevedono il rimborso del premio non assegnato. Premio non richiesto significa premio che hai pagato per la copertura che non hai ricevuto perché il tuo assicuratore è insolvente. Ad esempio, supponiamo che la tua azienda paghi un premio di $ 5,000 per una politica che va dal 1 ° gennaio 2017 al 1 gennaio 2018. Il tuo assicuratore è dichiarato insolvente il 1 ° luglio 2017 e la tua politica viene annullata efficace a quella data. Hai pagato dodici mesi di copertura ma hai ricevuto solo la metà di quella somma. Potrebbe essere in grado di recuperare $ 2 500 in premi non assegnati dal fondo di garanzia del tuo stato. Molti fondi di garanzia impongono un limite (ad esempio $ 10.000) per l'importo del premio non ricevuto che puoi raccogliere.