Moltiplicare 25 e 4 percentuali di pensionamento

Quanti soldi avrai bisogno in pensione? Due regole popolari mostrano la risposta.

La regola "Moltiplica da 25" e la regola "4%" sono spesso confusi tra loro, ma contengono una differenza fondamentale: uno indica quanto si dovrebbe risparmiare, mentre l'altra valuta quanto potete tranquillamente ritirare.

Prendiamo uno sguardo approfondito su ognuno di questi in modo da essere chiari su entrambi.

La moltiplicazione per 25 regola valuta quanti soldi hai bisogno in pensione moltiplicando il reddito annuo desiderato di 25.

Ad esempio:

Se vuoi ritirare 40.000 dollari l'anno dal tuo portafoglio di pensionamento, hai bisogno di $ 1 milione di dollari nel portafoglio di pensionamento. ($ 40.000 x 25 equivale a 1 milione di dollari.) Se vuoi ritirare $ 50.000 all'anno, hai bisogno di $ 1. 25 milioni. Per ritirare $ 60.000 all'anno, hai bisogno di $ 1. 5 milioni.

Questo rule-of-thumb valuta l'importo che puoi ritirare dal tuo portafoglio. Non fa fattore per altre fonti di reddito da pensione, come tutte le pensioni, le proprietà di noleggio, la previdenza sociale o altri redditi.

Perché tanto?

Questa regola di pollice presuppone che sarai in grado di generare un ritorno reale annuo del 4 per cento all'anno. Si presume che le scorte, nel lungo periodo (15-20 anni o più), producano rendimenti annuali di circa il 7 per cento. La leggenda dell'investimento Warren Buffet prevede che il mercato azionario dell'U. sperimenterà il rendimento annuo a lungo termine di 7 per cento attraverso i prossimi decenni.

Nel frattempo, l'inflazione tende ad erodere il valore del dollaro a circa il 3 per cento all'anno.

Significa che il vostro "ritorno reale" - dopo l'inflazione - sarà di circa il 4 per cento.

La regola di 4 per cento

La regola del 4 per cento è spesso confusa con la regola di moltiplicazione per 25, per ovvi motivi - la regola del 4 per cento, come il suo nome implica, assume anche un ritorno del 4 per cento.

La regola del 4%, tuttavia, guida quanto si deve ritirare annualmente una volta che si è in pensione.

Come dice il nome, questa regola dice che dovresti ritirare il 4% del portafoglio di pensione il primo anno.

Ad esempio, ti ritiri con $ 700.000 nel tuo portafoglio. Nel tuo primo anno di ritiro ritiri $ 28.000 ($ 700.000 x 0.04 equivale a $ 28.000).

L'anno seguente ti ritiri la stessa somma, aggiustata per l'inflazione. Supponendo l'inflazione del 3%, dovresti ritirare $ 28, 840. ($ 28.000 x 1. 03 equivale a $ 28.840.)

La cifra di $ 28.840 potrebbe essere più del 4% del tuo portafoglio rimanente, a seconda di come i mercati ha oscillato durante il tuo primo anno di pensionamento. Non preoccuparti di questo - devi solo calcolare 4 per cento una volta. La linea guida dice che dovresti ritirare il 4 per cento durante il tuo primo anno di pensionamento e continuare a ritirare la stessa somma, aggiustata per l'inflazione, ogni anno dopo.

Qual è la differenza?

La regola di moltiplicazione per 25 prevede quanto sarà necessario nel portafoglio di pensionamento. La regola del 4 per cento prevede quanto dovresti ritirare dal tuo portafoglio dopo che sei in pensione.

Queste regole sono esatte?

Alcuni esperti criticano queste regole come troppo rischiose. È irrealistico aspettarsi che i 7 anni di rendimento annuo a lungo termine, come dicono, restano per i pensionati che mantengono la maggior parte del loro portafoglio in obbligazioni e in contanti.

Le persone che desiderano un approccio più conservatore optano per un moltiplicarsi per la regola 33 e la regola di 3 per cento.

Moltiplicando per 33 si presume che avrai un ritorno "reale" dopo l'inflazione - del 3 percento. Questo rappresenta un guadagno annuo a lungo termine di 6 per cento, meno l'inflazione del 3 per cento.

La Regola del 3% promuove il ritiro del 3% del tuo portafoglio durante il tuo primo anno di pensionamento. Una persona con un portafoglio di $ 700.000 ritirerebbe $ 21.000 durante il primo anno di pensione, regolandosi per l'inflazione a $ 21.630 il secondo anno.

Alcuni rifiutano questo approccio come troppo conservatori, ma altri sostengono che è appropriato per i pensionati di oggi che vivono più a lungo e vogliono livelli di rischio gestibili nel loro portafoglio.

Dovresti regolarti per l'inflazione?

Ecco un'importante domanda di follow-up: hai bisogno di regolare questi numeri per l'inflazione, specialmente se sei decenni più tardi dal pensionamento?

Sì. Leggi questo articolo, che spiega come regolare per l'inflazione in grande dettaglio.

Se non si desidera esplorare l'articolo completo, ecco un "riepilogo rapido":

Se sei dieci anni dalla pensione, moltiplicatevi di 1. 48.

• Se sei di 15 anni pensione, moltiplicare per 1. 8.
• Se sei di 20 anni dalla pensione, moltiplicate per 2. 19.
• Se siete 25 anni dalla pensione, moltiplicate per 2. 67.
• Supponiamo che si desidera ritirare $ 80.000 all'anno dal portafoglio di pensionamento e si è 25 anni di distanza dal pensionamento. Moltiplicare $ 80, 000 x 2. 67 = $ 213, 600. È il tuo obiettivo di aggiustamento dell'inflazione.